春节假期刚结束，北京朝阳区一家涉农融资租赁公司的负责人方明( 化名)便马不停蹄地召开开工大会，布置今年的工作任务。他说，“2019年的目标是新增涉农客户3000-5000户，并在农机、牧业租赁市场的基础上尝试开发果树融资产品。”当前，农村金融需求旺盛，但金融服务的供给一直赶不上需求。除了传统的银行金融机构，以租赁物为切入点，融资租赁正加速“资本下乡”，成为租赁行业的一种新风向。 0Rf财经新闻网

　　综合成本12%0Rf财经新闻网

　　“三农”租赁客户小额分散，需要大量的人力、物力投入。在方明的公司，涉农业务团队超过70人，而很多中小融资租赁公司的员工总数也没这么多。这些员工具有明显的涉农风格，行走在田间地头，与农户、牧场经营者、农机经销商等进行合作。0Rf财经新闻网

　　目前来看，农业机具是涉农租赁物的主角，包括从田间到餐桌全产业链的众多机械设备，比如耕种用的拖拉机、播种机，田间管理的培土机、喷雾机，以及谷物、棉麻、蔬菜、根茎作物等收获机和农产品加工机械。这些机械少则几万、几十万，多则上百万，农户全款购买显然力不足心。而寻求银行贷款，农户因资产少、经营规模不大、信用不足而很难实现。此时，灵活变通的融资租赁逐渐被农户接受。0Rf财经新闻网

　　“我们做的涉农租赁件均15万元，做的最多的是拖拉机直租，占业务总量的60%，其次是土豆、玉米、小麦等收割机租赁业务，占比25%。除了耕收机械，现在也做一些烘干机械、田间管理的智能化设备。”方明告诉新金融记者，做过最贵的农机租赁是一台德国进口的玉米青贮设备，价值200万元，公司为农业客户融资100万元，租约三年。0Rf财经新闻网

　　虽然南北方地理差异明显，但机械化已成为农业现代化的必然选择，各地政府也在积极引进多元化金融服务机构扎根农村，为农业机械化提供资金“粮草”。经过多年探索实践，方明的业务团队已经覆盖全国，从东北齐齐哈尔、西北内蒙古通辽到东南广西等地都有业务点。0Rf财经新闻网

　　“目前农村老龄化较为严重，年轻人大多外出务工，农村劳动力不足，未来农业机械化和规模化是大势所趋。即便是中部丘陵地带，租赁公司也能匹配小马力的动力机械和监测果园虫害的无人机设备。”方明说，南方一些客户大面积种植柑橘，需要无人机巡航，把数据资料传输下来，以监测虫害，这种无人机设备租赁一做就是十几架。0Rf财经新闻网

　　现阶段，农业生产逐渐走向集约化经营，农业合作社、种养殖大户越来越多，这些新型农村经营主体成为融资租赁公司的座上宾。对农户来说，有了新的融资渠道自然再好不过，但涉农租赁的成本也不容忽视。0Rf财经新闻网

　　记者采访中了解到，涉农租赁业务折算成等额本息来看，综合年化利率一般为12%，同时首付比例通常在20%以上。以一台价值30万元、租期一年的拖拉机来算，首付最低6万，其余24万由租赁公司支付给农机经销商或厂商，此时农户需要承担2万多的综合成本。0Rf财经新闻网

　　数字化降成本0Rf财经新闻网

　　根据农业生产的特点，农户在收获季节和非收获季节应还租金并不相同，这种灵活的租金结构成为农业租赁的一大亮点。业界称，很多收获机械只有在收获期才能产生收入，所以非收获季节只需还息，收获季节则本息一起还，比如秋季收获期一次性偿还20%-30%本金等。0Rf财经新闻网

　　“以前都是用存款购买农用设备，随着生产规模不断扩大，自有资金不够用了。于是开始尝试融资租赁模式。”内蒙古赤峰市一位种植面积7000余亩的种植大户说，2015年首次和租赁公司合作，当时购买了价值30多万的设备，其中23万通过租赁融资获得。那年秋收便还清了，随后又融资了30多万，现在已经能够接受这种“以租代购”的新模式了。0Rf财经新闻网

　　我国农民群体约8亿，大部分人都有购买和更新农用设备的需求，但对融资租赁的方式总体还比较生疏。这背后与“下乡”的租赁公司规模较少密切相关。0Rf财经新闻网

　　现在，国内融资租赁上万家，合同余额超过6万亿，但真正服务农村市场的规模还不大。方明也颇感“孤单”：整个涉农租赁的蛋糕太小，同行者并不多。而在欧美发达国家，农机租赁是农场主购置农机设备的首选方式，普及率达到60%至70%。0Rf财经新闻网

　　为引导更多金融服务机构支农，人行、银保监会等五部门日前联合发布《关于金融服务乡村振兴的指导意见》，鼓励企业和农户通过融资租赁业务，解决农业大型机械、生产设备、加工设备购置更新资金不足问题。为此，国家要求积极拓宽农业农村抵质押物范围，推动厂房和大型农机具抵押、圈舍和活体畜禽抵押、动产质押、仓单和应收账款质押、农业保单融资等信贷业务，创新农村资产抵质押融资模式。0Rf财经新闻网

　　“三农”租赁业务之所以相对“小众”，原因在于其风险较高。目前农户租赁业务的违约率较高，接近20%，但实际构成损失的不良率约在4%-5%左右。业界称，融资租赁行业的总体不良水平处在0.5%-2%之间，全国小微企业贷款的不良率约为2.75%；对比来看，“三农”租赁业务需要更具弹性的风险容忍度和考核机制。0Rf财经新闻网

　　目前融资租赁涉农业务以设备直租居多，通过获得农机设备的所有权来管控风险，同时与设备经销商或厂商一般签有回购协议。如果农户违约，后期设备处置可交由经销商或厂商回购，经修理翻新后进行二次销售。此外，租赁公司也与保险公司合作，为承租人购买意外伤害险等保障，如果租赁设备出现损毁、灭失等情况，保险公司会优先理赔。0Rf财经新闻网

　　业界称，与城市租赁业务不同，涉农租赁业务具有独特的季节性，应设定不同的风险容忍度。“很多农户还款日无法归还租金，但展期三个月，一般都可以还上，此时就不可以轻易将该客户定义为信用不良客户，而应给予更大的风险容忍度和展期期限。”方明认为，“三农”租赁业务小额分散，虽然风险损失分散了，但交易成本居高不下，为此必须引入数字化手段，通过建立农机、牧场等不同租赁模型评估客户风险，以减少人工走访调查产生的交易成本，让“三农”租赁业务更具盈利空间和可持续性。0Rf财经新闻网

（文章来源：新金融观察报）0Rf财经新闻网